龙湖寨位于韩江下游西岸，东临韩江，南距潮州市区15公里，地理条件和交通环境相当优越，地腴物阜。自古为潮汕平原的商贸重镇。
龙湖立村于南宋初年，因村之周围池塘众多始称塘湖，明天启二年(1621年间改称龙湖。先有徐姓人家于兹落户，而后有董、关、曾、苏等姓络绎投奔，繁盛时，村中有四、五十个姓氏，诸姓和睦相处，繁衍生息，共建家园，至今寨中有许、林、陈等21个姓氏。
因龙湖濒临韩江，元末时，集市便开始形成。明太祖洪武元年(1368之后，龙湖集市迅速形成规模，市场交易日渐繁荣，“民弗知兵，惟弦诵贸易以趋乐事”。(见《塘湖刘公御倭保障碑记》，逮至清咸丰八年(1858，汕头开埠前，龙湖已经发展成为潮州的货物集散地，龙湖上、下东门码头船只来往穿梭，各地商贾云集于此，从闽西赣南运来的竹木、柴炭、茶叶、大米等源源不绝输往潮揭一带。
商贸的活跃，经济的发展，使龙湖迅速成为富庶之地。因而，也屡屡成为倭寇海盗觊觎的目标，当地民众多次组织御敌护寨的斗争。明嘉靖三十七年(1558，倭寇肆虐潮汕各地，所到之处烧杀掳掠无恶不作。龙湖人刘子兴(刘子兴、字见湖，进士出身，曾任浙江省临海县知县、福建参议、广西布政使等职）率众御倭，在寨中设栅闸、筑战栅，轮流值班，严密防守，保护一方安宁。清顺治年间，“家资丰盈甲于潮州”的员外郎黄作雨及其儿子、和平训导黄衍参，多次周全谋划，带领乡勇打破海盗黄海如等掠夺龙湖的图谋，维护了龙湖经济的繁荣与发展。另外，清康熙三年(1664，朝廷下诏再次迁界，龙湖本属在迁之列，然因黄衍参极力向前来潮州勘界的朝廷大员陈情，以情以理，终使龙湖人避免了失地毁家之苦，也稳定了龙湖商贸繁荣的大好局面。
清末民初至抗战前，龙湖的商贸活动进入一个新的发展阶段，长约一里的堤市和寨内直街集市，共有商铺400多家，经营的商品有盐、糖、米、豆、糕点、腌制、水果、蔬菜、竹木、柴炭、砖瓦、药材、南金和北金，并涌现了“龙湖酥糖”、“龙湖炖糕”等著名小食。周围数十里的村镇来这里贸易，东至东里、隆都(澄海，西至玉窖(揭阳、沙溪，南至昆江、鳌头，北至云步、枫溪，可见当时集市的鼎盛，也反映了龙湖经济繁荣的状况。
然而，抗战爆发后，龙湖的商贸活动日渐萧条，直至解放后，商贸活动才逐渐复苏。
